MeDirect ou Keytrade : deux banques en ligne, aucune agence, deux sites que l'on croit également belges. Sur les brochures, elles se ressemblent. Sur le point qui compte le jour où ça tourne mal, elles n'ont rien à voir : le système de garantie des dépôts n'est pas le même. MeDirect opère sous licence bancaire belge, donc sous le fonds belge. Keytrade Bank est la succursale belge d'Arkéa Direct Bank SA (France) : ses dépôts relèvent du fonds français. Ajoutez la confusion très répandue entre protection de votre argent et protection de vos titres, et vous tenez ce duel. Nos notes : 3,6/5 pour MeDirect, 3,5/5 pour Keytrade.
MeDirect vs Keytrade : le tableau comparatif
| Critère | MeDirect | Keytrade Bank |
|---|---|---|
| Établissement | Licence bancaire belge (maison mère maltaise) | Succursale belge d'Arkéa Direct Bank SA (France), groupe Crédit Mutuel Arkéa |
| Garantie des dépôts (espèces) | Système belge, 100 000 € par déposant et par banque | Système français (FGDR), 100 000 € par déposant, plafond partagé avec Fortuneo |
| Protection des investisseurs (titres) | Régime belge, plafonné à 20 000 € | Régime français, plafonné à 70 000 € |
| Métier principal | Épargne et fonds de placement | Plateforme de courtage complète, greffée sur une banque du quotidien |
| Compte à vue (formule relevée) | Sans frais de tenue ; carte physique soumise à une condition d'usage au-delà des premières années, sinon payante | Sans frais de tenue, carte de débit et carte de crédit Visa comprises |
| Épargne (formules relevées) | Une formule à encours plafonné, une autre sans limite de versement | Une formule sans plafond mensuel, dont le rendement passe surtout par la prime de fidélité |
| Agences | Aucune | Aucune |
| Note Comparabel | 3,6/5 | 3,5/5 |
Dépôts et titres : deux régimes, deux plafonds
Commençons par l'erreur classique. La garantie des dépôts couvre des espèces : compte à vue, épargne, compte à terme, liquidités en attente sur un compte-titres. Elle vaut 100 000 € par déposant et par banque, plafond temporairement porté à 500 000 € pendant six mois après certains événements de vie, justificatifs à l'appui.
Vos titres ne relèvent pas de ce régime. Actions, obligations, fonds et trackers vous appartiennent et sont séparés du bilan de la banque ; aucune garantie ne couvre une baisse de leur valeur. La protection des investisseurs vise autre chose : le cas où l'établissement ne pourrait pas vous restituer vos instruments. Son plafond diffère, 20 000 € en régime belge, 70 000 € en régime français.
D'où la vraie question : quel pays interviendrait ? Chez MeDirect, la Belgique : la banque y détient sa propre licence, et sa maison mère maltaise ne change rien à cette réponse. Chez Keytrade, la France : une succursale n'a pas de personnalité juridique propre et relève du système de son pays d'origine. Le plafond, européen, est identique ; ce qui diffère, c'est l'organisme et les démarches. Autre conséquence souvent ignorée : Keytrade et Fortuneo étant deux enseignes du même établissement, des avoirs détenus chez les deux s'additionnent sous un seul plafond. Notre guide sur l'épargne protégée détaille cette arithmétique, et la fiche lexique en donne la définition courte.
Quand choisir MeDirect
MeDirect est une banque satellite : on l'utilise à côté de sa banque principale, pour y loger épargne et placements. Son terrain, ce sont les comptes d'épargne réglementés belges et une plateforme de fonds de plusieurs gestionnaires, avec des plans d'investissement automatisés.
MeDirect marque des points :
- si vous voulez une épargne couverte par le fonds belge, avec un interlocuteur belge en cas de problème ;
- si vous cherchez des fonds et un cadrage par profil de risque plutôt qu'une salle de marché ;
- si vous n'avez pas besoin de passer vos ordres vous-même.
Les réserves : aucune agence, une gamme qui s'arrête à l'épargne et au placement, pas de crédit, pas de bancassurance, et une carte physique qui n'échappe aux frais qu'à condition de s'en servir régulièrement au-delà des premières années. Notre fiche MeDirect et notre avis sur MeDirect entrent dans le détail.
Quand choisir Keytrade
Keytrade n'est pas une banque d'épargne à laquelle on aurait ajouté de la bourse : c'est l'inverse. Née courtier en ligne, elle a bâti sa plateforme de courtage - bourses européennes et américaines, fonds, trackers, plans périodiques, gestion déléguée - puis greffé dessus une banque du quotidien : compte à vue, cartes, épargne, terme, crédit logement en ligne. Sa gamme couvre donc plus de besoins que celle de MeDirect.
Keytrade se justifie :
- si vous investissez vous-même et voulez passer vos ordres, pas seulement souscrire des fonds ;
- si vous voulez en faire une banque du quotidien : la formule relevée inclut carte de débit et carte Visa ;
- si votre épargne peut rester en place douze mois : le rendement de sa formule relevée repose largement sur la prime de fidélité, donc sur l'immobilité.
Le point à peser reste l'ancrage : fonds français, démarches à l'étranger, plafond partagé avec Fortuneo. Aucun effet tant que la banque va bien, un effet pratique le jour où elle irait mal. Notre fiche Keytrade Bank détaille ce paramètre.
Questions fréquentes
La maison mère maltaise de MeDirect change-t-elle la garantie ?
Non. Ce qui compte est le pays qui a agréé l'établissement où vous déposez : MeDirect a une licence bancaire belge, ses dépôts relèvent donc du système belge, quelle que soit la nationalité de son actionnaire.
Mes fonds de placement sont-ils garantis à 100 000 € ?
Non. Cette somme protège des espèces. Un fonds peut perdre de la valeur, et aucun mécanisme ne compense cette perte, ni en Belgique, ni en France.
L'une des deux peut-elle remplacer ma banque principale ?
Techniquement, les deux proposent un compte à vue et une carte. En pratique, Keytrade va plus loin (cartes, crédit logement en ligne) là où MeDirect reste conçue comme un second compte. Dans les deux cas, la relation est entièrement à distance : pas de guichet, pas de conseiller attitré.
Puis-je répartir mon épargne entre les deux pour dépasser 100 000 € ?
Oui : ce sont deux établissements distincts, relevant de deux fonds différents. Mais multiplier les marques ne suffit pas, le plafond se compte par établissement, d'où le cas Keytrade–Fortuneo.
Notre verdict
Deux gagnants, et deux profils qui ne se ressemblent pas.
Choisissez MeDirect si vous êtes épargnant avant d'être investisseur : garantie belge, interlocuteur belge, fonds accessibles sans piloter un portefeuille. C'est une banque à mettre à côté de la vôtre, pas à la place.
Choisissez Keytrade si vous investissez par vous-même et voulez une vraie plateforme, éventuellement doublée d'une banque du quotidien. À une condition : savoir que vos dépôts relèvent du fonds français, plafond partagé avec Fortuneo. Ni défaut ni danger, un paramètre à intégrer si votre épargne s'approche du seuil.
Avant de trancher, comparez les conditions du jour dans notre comparateur de banques, suivez les taux dans le baromètre des taux d'épargne, et si vous hésitez sur le véhicule plutôt que sur la banque, lisez comment choisir un compte d'épargne.